정영우 한국투자증권 연구원은 "고려반도체는 국내 대표적인 반도체 후공정 장비업체 중 하나로 ▲미세화 공정 확대에 따른 패키징의 경박단소화 ▲주요 고객사(삼성전자 등)의 비메모리 생산능력 확대에 따른 매출 증대 효과가 기대된다"고 설명했다.

 

이어, "향후 주요 고객사(삼성전자 등)의 반도체 미세공정 전환, 비메모리 생산능력 확대, 모바일 수요 증가에 따른 MCP 등의 비중 확대로 고려반도체 장비군이 수혜를 볼 것으로 기대한다"고 밝혔다.

 

정 연구원은 "가이던스와 단순 가정치를 반영한 2012년 추정실적 기준 PER은 7.6배(2012F 매출 1000억원, 영업이익률 12%, 법인세율 22%가정)로 시장(9.4배) 대비 저평가 받고 있다"며, "주가가 지난 한달 간 13% 상승했지만(시장 대비 5% 상승), 고려반도체 장비군의 견고한 사업성과 실적 성장성을 감안하면 현 시점에서도 추가 상승여력이 존재한다"고 판단했다.